Tính thanh khoản là gì? Vai trò và ý nghĩa của thanh khoản trong đầu tư tài chính

Tính thanh khoản là gì là câu hỏi mà ai quan tâm đến đầu tư tài chính cũng ít nhất một lần thắc mắc. Để giảm thiểu rủi ro khi đầu tư, việc nắm bắt ý nghĩa của tính thanh khoản là rất quan trọng. Hãy cùng FPT Shop khám phá về thanh khoản trong bài viết dưới đây nhé.

Tính thanh khoản là gì?

Tính thanh khoản hay liquidity là thuật ngữ quan trọng trong tài chính, đo lường mức độ linh hoạt của một tài sản hoặc sản phẩm trong quá trình mua bán trên thị trường mà không gây biến động đối với giá trị của nó. 

Tính thanh khoản thường được sử dụng để đánh giá khả năng chuyển đổi của tài sản/sản phẩm thành tiền mặt. Đây là tiêu chí quan trọng đặc biệt khi các tổ chức tín dụng đánh giá khả năng thanh toán nợ của một doanh nghiệp.

Ví dụ, tiền mặt là tài sản có tính thanh khoản cao nhất vì có thể dễ dàng sử dụng để mua bán và trao đổi hàng hóa. Ngược lại, máy móc, bất động sản, hoặc nhà máy có tính thanh khoản thấp hơn vì việc chuyển đổi chúng thành tiền mặt có thể mất một khoảng thời gian đáng kể để tìm được người mua có nhu cầu tương ứng.

Tính thanh khoản có ý nghĩa như thế nào

Với doanh nghiệp

• Giúp doanh nghiệp nắm bắt kịp thời các vấn đề trong thanh toán và đưa ra các giải pháp linh hoạt.
• Doanh nghiệp có cơ hội phát hiện và loại bỏ nguy cơ tiềm ẩn, đồng thời đảm bảo tính đúng hạn của các khoản vay nợ giúp tăng cường niềm tin của nhà đầu tư và giữ vững mối quan hệ với đối tác có ý định đầu tư.
• Ban lãnh đạo có thể đưa ra các chiến lược quản trị linh hoạt, tối ưu hóa nguồn tài chính và tăng cường dòng tiền để phát triển khi có cơ hội hoặc tiết kiệm khi khó khăn.

Với ngân hàng, chủ nợ, nhà đầu tư

• Đánh giá tính thanh khoản của một doanh nghiệp giúp định rõ rủi ro thanh toán trong tương lai, từ đó làm cơ sở ra quyết định có nên cho vay hay đầu tư không.
• Nếu doanh nghiệp có nợ với ngân hàng, việc thanh lý tài sản để chi trả nợ là không thể tránh khỏi. Ngân hàng có thể hỗ trợ doanh nghiệp vay có thế chấp tài sản.
• Là chỉ số quan trọng giúp nhà đầu tư ra quyết định có nên đầu tư/ mua cổ phiếu của doanh nghiệp không.

Tính thanh khoản là gì?

Phân loại tài sản theo tính thanh khoản

Tính thanh khoản của tài sản được xếp hạng từ cao đến thấp như sau:

• Tiền mặt: thanh khoản cao nhất, dễ chuyển đổi ngay lập tức.
• Các khoản đầu tư ngắn hạn (chứng khoán, tiền điện tử…): tính thanh khoản cao thứ hai, có khả năng chấp nhận đổi thành tiền mặt trong thời gian ngắn.
• Các khoản phải thu (nợ ngắn hạn): thời hạn thanh toán khác nhau, nhiều trường hợp lên đến vài năm
• Ứng trước ngắn hạn: tài sản từ ứng trước của các ngành nghề khác. Có tính thanh khoản hơn so với hàng tồn kho.
• Hàng tồn kho: thấp nhất về thanh khoản, cần nhiều quy trình phức tạp khi bán ra, như kiểm kê, vận chuyển, và phân phối.

Yếu tố ảnh hưởng đến tính thanh khoản

Chỉ số tài chính của doanh nghiệp

Nếu doanh nghiệp đạt kết quả kinh doanh tốt và tăng trưởng nhanh, sản phẩm của họ thường có tính thanh khoản cao. Ngược lại, nếu chỉ số tài chính không tích cực, sản phẩm cũng có thể gặp khó khăn về thanh khoản.

Chính sách và quy định của Nhà nước 

Nếu chính sách thúc đẩy phát triển thị trường, tính thanh khoản thường cao. Ngược lại, nếu có chính sách hạn chế, thị trường có thể giảm thanh khoản.

Tâm lý nhà đầu tư

Những nhà đầu tư ngắn hạn thường phản ứng nhanh chóng với biến động thị trường, trong khi những nhà đầu tư dài hạn thì chủ động và kiên nhẫn hơn trong quá trình đầu tư.

Các nguồn cung cấp thanh khoản cho ngân hàng

Ngân hàng đạt được thanh khoản từ nhiều nguồn khác nhau:

• Tiền gửi của khách hàng: đây là nguồn thanh khoản chủ yếu, ngân hàng có thể sử dụng khoản tiền này cho vay hoặc đầu tư vào các tài sản khác.
• Các khoản phí dịch vụ: thu các khoản phí từ việc cung cấp các dịch vụ như chuyển khoản, rút tiền, khóa thẻ,... và các dịch vụ khác, tạo ra nguồn thu nhập và thanh khoản.
• Thu nhập từ tín dụng: ngân hàng kiếm lợi nhuận thông qua cấp các khoản vay và nhận lãi suất từ việc cho vay này.
• Bán tài sản đang kinh doanh: ngân hàng bán các tài sản đang sử dụng để có nguồn tiền mặt, tăng cường thanh khoản.
• Vay mượn trên thị trường tiền tệ: ngân hàng có thể vay mượn từ thị trường tiền tệ, trong và ngoài nước, để đáp ứng nhu cầu thanh khoản và hoạt động kinh doanh hàng ngày.

Tính thanh khoản là gì?

Nhu cầu tạo thanh khoản từ ngân hàng

Để tạo thanh khoản từ ngân hàng, có một số hoạt động quan trọng như sau:

• Rút tiền gửi: người gửi tiền có thể rút tiền từ tài khoản tiền gửi của họ, tăng cường thanh khoản ngân hàng.
• Không yêu cầu vay vốn: nếu khách hàng không có nhu cầu vay vốn, ngân hàng không cần giữ một lượng tiền lớn để đáp ứng nhu cầu vay, giúp tăng cường thanh khoản.
• Thanh toán chi phí cho vay: việc thanh toán các chi phí liên quan đến vay vốn giúp giảm rủi ro và tăng khả năng thanh khoản của ngân hàng.
• Chi phí sản xuất dịch vụ ngân hàng: thu phí từ các sản phẩm và dịch vụ ngân hàng cũng đóng góp vào nguồn thu nhập và tăng cường thanh khoản.
• Tất toán cổ tức cho cổ đông: khi ngân hàng tất toán cổ tức cho cổ đông, họ có thêm tiền mặt, giúp nâng cao thanh khoản và tạo điều kiện thuận lợi cho các hoạt động kinh doanh tiếp theo.

Tạm kết

FPT Shop hy vọng đã giúp bạn rõ hơn về “tính thanh khoản là gì?” và vai trò quan trọng của nó trong quá trình đầu tư của cá nhân và tổ chức. Đừng quên truy cập FPT Shop thường xuyên để cập nhật những thông tin hữu ích khác nhé.

Đọc thêm:

• Scalping trading là gì? Bí quyết kiếm lợi nhuận nhanh chóng từ thị trường tài chính
• MACD là gì? Mách bạn cách ứng dụng MACD để đầu tư chứng khoán hiệu quả

Khám phá thế giới công nghệ tại FPT Shop với sự đa dạng các sản phẩm điện thoại, laptop đầy ấn tượng. Bạn có thể thoải mái lựa chọn giữa nhiều sản phẩm chất lượng cùng với mức giá ưu đãi cực sốc nhân dịp cuối năm. Hãy đến FPT Shop trải nghiệm mua sắm nhé!

• Điện thoại Samsung